ORDIN nr. 382/2003

În temeiul prevederilor art. 14 alin. (1) din Hotărârea Guvernului nr. 18/2001 privind organizarea și funcționarea Ministerului Finanțelor Publice, cu modificările și completările ulterioare, având în vedere prevederile Legii datoriei publice nr. 81/1999, ale Regulamentului privind operațiunile cu titluri de stat emise în forma dematerializată, aprobat prin Ordinul ministrului finanțelor publice, guvernatorului Băncii Naționale a României și al vicepreședintelui Comisiei Naționale a Valorilor Mobiliare nr. 875 din 8 august 2001, ale Convenției nr. 16.813/19/1998, ale Actului adițional nr. 8.013/1 din 23 iunie 2000, încheiate între Ministerul Finanțelor și Banca Naționala a României, ministrul finanțelor publice emite următorul ordin:

Articolul 1

Se aprobă prospectele de emisiune ale certificatelor de trezorerie cu discont și ale obligațiunilor de stat cu dobânda aferente lunii aprilie 2003, prevăzute în anexele nr. 1 și 2 care fac parte integrantă din prezentul ordin.

Articolul 2

Prezentul ordin intră în vigoare la data semnării acestuia.

Articolul 3

Direcția generală a trezoreriei statului va duce la îndeplinire prevederile prezentului ordin.

București, 26 martie 2003.

Nr. 382.

Anexa 1

PROSPECT DE EMISIUNE

al certificatelor de trezorerie cu discont lansate în luna aprilie 2003

Articolul 1

În luna aprilie 2003 sunt scadente titlurile de stat seriile D3 03.04.2003, D5 10.04.2003, J3 10.04.2003, VAL 6 USD 2003, D8 17.04.2003, 2003/VAL 3 BCR, D9 24.04.2003, J6 24.04.2003, A5 24.04.2003. În vederea finanțării și refinantarii datoriei publice Ministerul Finanțelor Publice anunta programul emisiunilor certificatelor de trezorerie cu discont, astfel:

Seria Data licitației Data emisiunii Data scadenței Nr. de zile Valoarea emisiunii - lei - D1 03.07.2003 1 aprilie 2003 3 aprilie 2003 3 iulie 2003 91 500.000.000.000

D2 01.04.2004 1 aprilie 2003 3 aprilie 2003 1 aprilie 2004 364 500.000.000.000

D3 09.10.2003 8 aprilie 2003 10 aprilie 2003 9 octombrie 2003 182 500.000.000.000

D4 08.04.2004 8 aprilie 2003 10 aprilie 2003 8 aprilie 2004 364 500.000.000.000

D5 16.10.2003 15 aprilie 2003 17 aprilie 2003 16 octombrie 2003 182 500.000.000.000

D6 15.04.2004 15 aprilie 2003 17 aprilie 2003 15 aprilie 2004 364 500.000.000.000

D7 23.10.2003 22 aprilie 2003 24 aprilie 2003 23 octombrie 2003 182 500.000.000.000

D8 22.04.2004 22 aprilie 2003 24 aprilie 2003 22 aprilie 2004 364 500.000.000.000

Ministerul Finanțelor Publice își rezerva dreptul ca valorile împrumutate aferente seriei să fie majorate sau micsorate până la anularea emisiunilor, în funcție de necesitățile de finanțare a contului general al trezoreriei statului și de nivelul randamentului înregistrat la data licitației.

Articolul 2

Metoda de vânzare este licitația, care va avea loc, pentru fiecare serie de certificate de trezorerie cu discont, la datele menționate în tabelul de mai sus, iar adjudecarea se va face după metoda cu preț multiplu.

Articolul 3 — Ofertele de cumpărare sunt competitive și necompetitive și vor cuprinde: - în cazul ofertei de cumpărare competitive participantul va indica: valoarea nominală, costul total, rata discontului, prețul și randamentul. Se admite defalcarea valorii totale în maximum 5 transe valorice la rate diferite ale randamentului; - în cazul ofertelor de cumpărare necompetitive participantul va indica valoarea pe care dorește sa o adjudece fără a indica prețul sau randamentul (rata dobânzii). Executarea acestora se va efectua la nivelul mediu ponderat al randamentului la care s-au adjudecat ofertele competitive. Se admit oferte de cumpărare necompetitive într-o pondere de 10% din totalul emisiunilor anunțate. Prețul și randamentul se vor calcula utilizându-se următoarele formule: 1 - (d x r) P = -------------, 360

r y = ---,

P în care: P = prețul titlului cu discont exprimat cu șase zecimale; d = numărul de zile până la scadenta; r = rata discontului (exprimată cu doua zecimale); y = randamentul (rata dobânzii) exprimat cu doua zecimale.

Articolul 4

Fiecare transa a ofertei de cumpărare competitive sau necompetitive va fi de minimum 100.000.000 lei. Valoarea nominală individuală a unui certificat de trezorerie cu discont este de 100.000.000 lei.

Articolul 5

Certificatele de trezorerie cu discont pot fi cumpărate de către intermediarii pieței primare, care vor depune oferte atât în cont propriu, cat și în contul clienților persoane juridice și fizice. Certificatele de trezorerie cu discont mai sus menționate nu se adresează persoanelor nerezidente în România.

Articolul 6

Ofertele de cumpărare se depun la Banca Naționala a României, agentul de plată, înregistrare și transfer al Ministerului Finanțelor Publice, în ziua licitației, până la ora 12,00.

Articolul 7

Rezultatul licitației se va stabili în aceeași zi la sediul Băncii Naționale a României, de către comisia de licitație constituită în acest scop, și se va da publicității.

Articolul 8

Plata certificatelor de trezorerie cu discont se va face la data emisiunii, prin debitarea contului cumpărătorului deschis la Banca Naționala a României cu suma reprezentând costul total al certificatelor de trezorerie cumpărate.

Articolul 9

Răscumpărarea certificatelor de trezorerie cu discont se va face la data scadentei, prin creditarea contului deținătorului cu suma reprezentând valoarea nominală totală a certificatelor de trezorerie cu discont. În situația în care datele de plată a cuponului sau data scadentei sunt zile nelucrătoare, plățile se vor face în ziua lucrătoare imediat următoare, fără obligarea la dobânzi moratorii.

Articolul 10

Regimul fiscal al titlurilor de stat prevăzute la art. 1 este reglementat de legislația în vigoare.

Anexa 2

PROSPECTUL DE EMISIUNE al obligațiunilor de stat cu dobânda lansate în luna aprilie 2003

Articolul 1

În vederea finanțării și refinantarii datoriei publice interne Ministerul Finanțelor Publice anunta, pentru luna aprilie 2003, programul emisiunilor obligațiunilor de stat cu dobânda, astfel:

Seria Data licitației Data emisiunii Data scadenței Nr. de zile Valoarea emisiunii - lei - O.S. 04.04.2005 3 aprilie 2003 7 aprilie 2003 4 aprilie 2005 728 600.000.000.000

O.S. 10.04.2006 10 aprilie 2003 14 aprilie 2003 10 aprilie 2006 1.092 400.000.000.000

O.S. 18.04.2005 17 aprilie 2003 21 aprilie 2003 18 aprilie 2005 728 1.000.000.000.000

O.S. 24.04.2006 24 aprilie 2003 28 aprilie 2003 24 aprilie 2006 1.092 400.000.000.000

Ministerul Finanțelor Publice își rezerva dreptul ca valorile împrumutate aferente seriei să fie majorate sau micsorate până la anularea emisiunilor, în funcție de necesitățile de finanțare a contului general al trezoreriei statului și de nivelul ratei dobânzii înregistrate la data licitației.

Articolul 2

Metoda de vânzare este licitația, care va avea loc la datele menționate în tabelul de mai sus, iar adjudecarea se va face după metoda cu preț uniform.

Articolul 3

Ofertele de cumpărare sunt competitive și necompetitive și vor cuprinde: - în cazul ofertei de cumpărare competitive participantul va indica valoarea nominală și rata dobânzii; se admite defalcarea valorii totale în maximum 5 transe valorice la rate diferite ale dobânzii; - în cazul ofertei de cumpărare necompetitive participantul va indica valoarea pe care dorește sa o adjudece la rata dobânzii finale a licitației; se admit oferte de cumpărare necompetitive într-o pondere de 10% din totalul emisiunilor anunțate. Dobânzile se vor calcula și se vor plati anual la datele de: 4 aprilie 2004, 10 aprilie 2004, 18 aprilie 2004, 24 aprilie 2004, 4 aprilie 2005, 10 aprilie 2005, 18 aprilie 2005, 24 aprilie 2005, 10 aprilie 2006, 24 aprilie 2006, conform următoarei formule:

z D = d x V x ------------, 365 sau 366 în care: D = dobânda (cuponul); V = valoarea nominală totală; z = numărul de zile pentru care se calculează dobânda; 366 = zile pentru an bisect; d = rata dobânzii (exprimată cu doua zecimale). Fiecare oferta va fi de minimum 100.000.000 lei. Valoarea nominală individuală a unei obligațiuni de stat cu dobânda este de 100.000.000 lei.

Articolul 4

Obligațiunile de stat cu dobânda pot fi cumpărate de către intermediarii pieței primare, care vor depune oferte atât în cont propriu, cat și în contul clienților persoane juridice și fizice. Obligațiunile de stat cu dobânda mai sus menționate nu se adresează persoanelor nerezidente în România.

Articolul 5

Ofertele de cumpărare se depun la Banca Naționala a României, agentul de plată, înregistrare și transfer al Ministerului Finanțelor Publice, în ziua licitației, până la ora 12,00.

Articolul 6

Rezultatul licitației se va stabili în aceeași zi la sediul Băncii Naționale a României, de către comisia de licitație constituită în acest scop, și va fi dat publicității.

Articolul 7

Plata obligațiunilor de stat cu dobânda se va face la data emisiunii, prin debitarea contului cumpărătorului deschis la Banca Naționala a României cu suma reprezentând valoarea nominală totală a obligațiunilor de stat cu dobânda.

Articolul 8

Răscumpărarea obligațiunilor de stat cu dobânda se va face la data scadentei, prin creditarea contului deținătorului cu suma reprezentând valoarea nominală totală a acestora plus dobânda aferentă. În situația în care datele de plată a cuponului sau data scadentei sunt zile nelucrătoare, plățile se vor face în ziua lucrătoare imediat următoare, fără obligarea la dobânzi moratorii.

Articolul 9

Regimul fiscal al titlurilor de stat prevăzute la art. 1 este reglementat de legislația în vigoare.